Tomada de Decisão Financeira

Calculadora: Amortizar ou Investir?

Descubra se vale mais a pena abater as parcelas do seu financiamento habitacional ou aplicar o dinheiro para render juros compostos. Compare economia real de juros e patrimônio de longo prazo.

SELIC: 13.75% a.a.
CDI: 13.65% a.a.
IPCA: 4.22% a.a.
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1. Seu Financiamento Atual

Insira as condições da sua dívida para calcular o custo dos juros

Valor principal restante
≈ 0,83% a.m.
20 anos (240 meses)
1 ano
10 anos
20 anos
30 anos
35 anos
Atalhos:
💰

Quanto você tem disponível para amortizar?

FGTS, PLR, 13º ou Economias
Opcional (além da parcela)
📈

2. Alternativa de Investimento

Defina o retorno que você espera obter caso invista

≈ 0,90% a.m.

Insira a taxa bruta ou utilize os atalhos rápidos abaixo:

Descontar Imposto de Renda (IR) Tabela regressiva (15% a 22,5%)
SIM (Ativo)

Ao amortizar, você não paga imposto sobre a economia de juros. Ao investir em CDBs ou Tesouro, há desconto de 15% sobre os rendimentos para prazos acima de 2 anos.

Veredito da Análise

Vale mais a pena AMORTIZAR!

Carregando análise comparativa...

Diferença Financeira Estimada
R$ 0,00
a favor da melhor opção
Custo da Dívida (Financiamento): 10,50% a.a.
Custo financeiro certo e garantido
Retorno Líquido do Investimento: 9,77% a.a.
Já deduzido 15% de IR
1

Cenário: Se você Amortizar

Redução de Prazo
Economia Total de Juros: R$ 0,00
Parcela Atual (Contrato): Sem amortização
R$ 0,00
Nova Parcela Estimada: Parcela cobrada pelo banco
R$ 0,00
Novo Prazo de Quitação: 0 meses (0 anos)
Tempo Antecipado: 0 meses a menos
Total Pago ao Final: R$ 0,00
2

Cenário: Se você Investir

Juros Compostos
Rendimento Líquido Acumulado: R$ 0,00
Montante Final Líquido: R$ 0,00
Rendimento Bruto: R$ 0,00
Imposto de Renda Estimado: R$ 0,00 (15%)
Total Investido (Principal): R$ 0,00

📊 Evolução Patrimonial Líquida ao Longo dos Anos

Comparação de patrimônio líquido (investimento acumulado menos saldo devedor restante).

Amortizar Investir

📑 Tabela de Evolução: Parcelas vs. Juros Compostos

Acompanhe período a período a amortização do saldo devedor e os juros pagos ao banco contra a multiplicação do capital investido.

Período Parcela Juros ao Banco Amortização Saldo Devedor Total Investido Juros Compostos Saldo Investido Patrimônio Líquido
Custo do Financiamento Rendimento dos Investimentos QUITADO Dívida 100% amortizada
* Alterne entre "Simulado", "Original" ou "Comparar" para auditar o alívio das amortizações.

🧠 Como Funciona a Matemática: Amortizar vs. Investir

Quando você possui um dinheiro extra (seja reserva guardada, 13º salário, bônus, PLR ou FGTS), surge o clássico dilema: "devo quitar minha dívida ou colocar esse dinheiro para render?"

🛡️ Quando Amortizar é a Melhor Escolha

  • Taxa do financiamento alta: se os juros do banco superam 9,5% a.a., é difícil superá-los com segurança na renda fixa após descontar o Imposto de Renda.
  • Retorno 100% garantido: cada real amortizado elimina juros futuros garantidos pelo contrato, sem qualquer risco de mercado.
  • Isenção fiscal: não existe imposto de renda sobre juros que você deixou de pagar ao banco.
  • Paz de espírito: livrar-se da maior dívida da vida traz estabilidade emocional inestimável.

📈 Quando Investir é a Melhor Escolha

  • Financiamento subsidiado: programas como Minha Casa, Minha Vida têm taxas de 4,5% a 7,5% a.a., bem inferiores ao CDI atual.
  • Necessidade de liquidez: dinheiro amortizado em tijolo não pode ser sacado no caixa eletrônico se houver emergência médica ou desemprego.
  • Retorno real superior: se o rendimento líquido do investimento superar o custo da dívida, você ganha dinheiro usando o capital do banco.
  • Poder dos juros compostos: acumular um montante líquido investido oferece liberdade para quitar a dívida integralmente a qualquer momento futuro.

⚖️ Tabela SAC vs. Tabela Price na Amortização

O sistema de amortização contratado influencia diretamente o impacto de cada aporte extraordinário:

Tabela SAC

A amortização é constante em todos os meses. As parcelas começam mais altas e vão caindo. Amortizar no SAC reduz rapidamente o saldo devedor, potencializando a queda das próximas parcelas ou encurtando anos inteiros de contrato.

Tabela Price

As parcelas são fixas do início ao fim. No início, você paga quase 80% a 90% em juros. Uma amortização extraordinária na Tabela Price tem efeito dramático, pois você ataca diretamente o saldo devedor e destrói os juros compostos embutidos.

Perguntas Frequentes sobre Amortização e Investimentos

O que é melhor: amortizar reduzindo o prazo ou a parcela?

Amortizar no prazo é quase sempre a opção financeiramente mais rentável. Ao cortar meses finais do contrato, você deixa de pagar as taxas administrativas e os juros futuros de cada um desses meses eliminados. Reduzir a parcela é recomendável apenas se você estiver com o orçamento apertado e precisar de alívio no fluxo de caixa mensal.

Posso usar o FGTS para amortizar o financiamento?

Sim! No âmbito do SFH (Sistema Financeiro de Habitação), você pode utilizar o saldo do FGTS a cada 2 anos para abater o saldo devedor ou quitar parte das parcelas. Como o FGTS rende apenas 3% a.a. + TR (mais a distribuição de lucros), usá-lo para amortizar uma dívida que custa 9% a 12% a.a. é quase sempre uma excelente decisão financeira.

Por que a comparação leva em conta o Imposto de Renda (IR)?

Muitos investidores comparam a taxa bruta de um CDB (ex: 12% a.a.) diretamente com a taxa do financiamento (ex: 10,5% a.a.) e acham que o investimento ganha. Porém, sobre o lucro do investimento incide a tabela regressiva de IR (15% após 2 anos). Uma taxa de 12% bruta vira 10,2% líquida, sendo inferior aos 10,5% do financiamento.

Devo zerar meus investimentos para quitar o imóvel?

Nunca zere suas reservas. Mantenha sempre de 6 a 12 meses do seu custo de vida guardados em aplicações de alta liquidez e baixo risco (como Tesouro Selic ou CDB 100% CDI com liquidez diária). Somente o excedente dessa reserva de emergência deve ser destinado a amortizações antecipadas.